Rezumat articol ediţie STUDIA UNIVERSITATIS BABEŞ-BOLYAI

În partea de jos este prezentat rezumatul articolului selectat. Pentru revenire la cuprinsul ediţiei din care face parte acest articol, se accesează linkul din titlu. Pentru vizualizarea tuturor articolelor din arhivă la care este autor/coautor unul din autorii de mai jos, se accesează linkul din numele autorului.

 
       
         
    STUDIA MATHEMATICA - Ediţia nr.4 din 2008  
         
  Articol:   A MIXED MONTE CARLO AND QUASI-MONTE CARLO METHOD WITH APPLICATIONS TO MATHEMATICAL FINANCE.

Autori:  ALIN V. ROŞCA. 		 
       
         
  Rezumat:   In this paper, we apply a mixed Monte Carlo and Quasi-Monte Carlo method, which we proposed in a previous paper, to problems from mathematical finance. We estimate the value of an European Call option and of an Asian option using our mixed method, under different horizont times. We assume that the stock price of the underlaying asset S = S(t) is driven by a Lévy process L(t). We compare our estimates with the estimates obtained by using the Monte Carlo and Quasi-Monte Carlo methods. Numerical results show that a considerable improvement can be achieved by using the mixed method.  
         
     
         
         
      Revenire la pagina precedentă